这部金庸电影共分上、下集，此为1978年版本的下集大结局，由楚原改编及执导，主题曲由顾嘉辉作曲、黄沾作词、罗文主唱。　　主要人物由井莉饰赵明、尔冬升饰张无忌、余安安饰周芷若、徐少强饰明教青翼蝠王韦一笑、王戎饰明教光明左使杨逍、郑丽芳饰小昭、文雪儿饰殷离、韦弘饰明教护法范遥。　　　　剧情主线在于明教教主张无忌、峨嵋派掌门周芷若与元朝汝阳王之女赵明的三角恋，以及倚天剑屠龙刀个中秘密的最后答案，而赵明的最后去向亦为影迷所关心的焦点。

　　护卫员（尔冬升 饰）受雇去看管一名拥有同性恋倾向的富家公子萧毕晶（霍耀良 饰），萧毕晶的父亲禁止自己的儿子和任何的同性接触，这令萧毕晶终日生活在绝望和压抑之中。在执行任务的过程中，护卫员结识了住在隔壁的女子祖儿（王祖贤 饰），美丽而又神秘的祖儿渐渐吸引了护卫员的注意，令护卫员坠入了情网之中。　　无奈，此时的祖儿已经深陷在一段糟糕的关系之中，她爱上了已婚男人约翰（张国柱 饰），尽管约翰对祖儿不过是逢场作戏而已，对待祖儿也谈不上有多好，但祖儿就是难以自拔。一次偶然中，护卫员得以和祖儿一度良宵，就是这一夜，祖儿怀上了护卫员的孩子。